На порядок дешевле

Опубликовано: 7-04-2011, 14:10            Просмотров: 3 488

В преддверии погашения эмиссии на 1 млрд руб. новосибирский ритейлер «Новые торговые системы» (НТС) объявил, что выкупит облигации за 8,5% номинала. На такое согласятся далеко не все держатели бумаг.

В преддверии погашения эмиссии на 1 млрд руб. новосибирский ритейлер «Новые торговые системы» (НТС) объявил, что выкупит облигации за 8,5% номинала. На такое согласятся далеко не все держатели бумаг.

Предложение НТС 14 апреля погасить 1 млн облигаций из выпуска на 1 млрд руб. по цене 8,5% от номинала, равного 1000 руб., опубликовано на сайте компании. Заявки на погашение облигаций будут приниматься 13 апреля.

Срок обращения бумаг истекает 26 апреля.

Член совета директоров НТС Александр Агеев отказался назвать держателей облигаций и объяснить, каким образом рассчитана цена выкупа бумаг. По его словам, сейчас в обращении не более 20% облигаций, остальные компания уже выкупила на рынке. Не раскрыл держателей бумаг и Олег Карпеев, начальник отдела структурного финансирования банка «Ак барс» (организатор займа и агент по оферте).

Облигации на 1 млрд руб. со ставкой купона 15% годовых НТС разместила в 2008 г. По условиям эмиссии было предусмотрено две оферты — в мае и октябре 2009 г. Тогда НТС их полностью исполнила, выкупив бумаги на 100,84 млн и 42,73 млн руб. соответственно. До первой оферты компания скупила бумаг еще на 549,8 млн руб., но позже частично вернула их на рынок.

Один из держателей облигаций — брокерская компания «Урса капитал» уже пыталась вернуть деньги, которые вложила в ценные бумаги НТС, свидетельствуют материалы Арбитражного суда Москвы. Суд 29 марта отказал «Урсе капитал» в иске о принуждении НТС к исполнению обязательств по выкупу облигаций на сумму 200 млн руб. Эти бумаги «Урса капитал» приобрела 21 августа 2010 г. по договору репо у ООО «Городская сеть маркет» (учреждена топ-менеджером НТС Эдуардом Швецовым, по данным ЕГРЮЛ).

Юрист «Урсы капитал» Денис Сверчков сказал, что его компания не согласна с решением суда, но еще не знает, будет ли его оспаривать. Компания не пойдет на оферту НТС, предполагающую получение 17 млн руб. вместо 200 млн, сказал менеджер «Урсы капитал». Агеев утверждает, что в портфеле «Урсы капитал» «куда меньшие суммы».

Кроме долга по облигациям у НТС есть обязательства перед банками — около 5 млрд руб., говорил ранее Агеев. С крупнейшим кредитором — банком «Зенит» НТС в 2009 г. договорилась об отсрочке долга в 3 млрд руб. до 2013 г. Пресс-центр Сибирского банка Сбербанка вчера не раскрыл размер долга НТС. К концу 2010 г. он составлял около 1,1 млрд руб., а с апреля прошлого года не обслуживался (см. врез).

«[С помощью оферты] эмитент дал понять держателям, что денег у них нет», — говорит аналитик «Велес капитала» Иван Манаенко. По его словам, на такое «давление» откликнутся лишь немногие держатели и только малая часть из них спишет бумаги на убытки. Облигации НТС торгуются на ММВБ в диапазоне 40-45% от номинала (против сделок на уровне 85% в феврале — марте) и «напоминают преддефолтные», добавляет аналитик.

Терпение лопнуло

Сибирский банк Сбербанка 18 марта подал в новосибирский арбитраж заявления о признании банкротами четырех компаний из группы НТС – «Русской сети магазинов», «Сибвентдетали», «Угольразреза» и «Камина». В октябре – ноябре 2010 г. суд удовлетворил семь исков банка к компаниям НТС на сумму 287 млн руб., в феврале – марте эти решения подтвердил Седьмой апелляционный суд.

ОАО «Новые торговые системы», продовольственный ритейлер

Акционеры: кипрские Castcom Finans Limited (18,5%), Reinhold Limited (18,5%), Normac Holding Limited (14%), Esfanter Investments Limited (49%). Выручка (консолидированная, 2009 г.) – 11,8 млрд руб. Управляет 290 магазинами в Новосибирской области под брендами «Универсам удачных покупок», «Столичный», «Лидер экономии» и «Бахетле».

vedomosti.ru